Finanças do Yahoo.
Observação: este artigo faz parte do relatório especial da Morningstar de outubro de 2014, intitulado Chaves para o investimento na aposentadoria.
Um dos principais benefícios da abordagem do gerenciamento de portfólio de aposentadoria é que não é uma chamada para reinventar a roda. Se os aposentados e pré-aposentados tiverem carteiras bem diversificadas, é provável que eles já possuam os principais ingredientes para um portfólio bem-sucedido: um (caixa e potencialmente títulos de curto prazo), dois (ou títulos e talvez um pouco de exposição ao patrimônio) ) e balde três (principalmente estoques).
No entanto, quando estou fora e falando sobre a estratégia, invariavelmente recebo perguntas sobre o que acontece. Posso segurar títulos no balde um? As ações que pagam dividendos pertencem ao balde dois ou três? Para onde vão os REITs e o ouro?
Com isso em mente, vamos pegar cada um dos baldes, um por um. Discutirei a complexidade dos investimentos que poderiam caber em cada componente do portfólio e também apresentaria algumas ideias específicas de investimento para cada um deles.
Investimentos apropriados: Dinheiro e possivelmente um fundo de obrigações de curto prazo de alta qualidade.
O nome do jogo para o balde um é liquidez: esse balde sustenta suas despesas de vida para o próximo ano ou dois de aposentadoria, e saber que você tem esse dinheiro reservado deve permitir que você tolere as flutuações que você inevitavelmente experimentará no intermediário. e porções de longo prazo de seu portfólio. Embora os instrumentos de caixa com os maiores rendimentos vão diminuir e fluir com o tempo, as contas de poupança on-line geralmente oferecem a melhor combinação de liquidez e rendimento no momento, como discutido neste artigo. Aposentados que gostariam de manter um balde um pouco maior (isto é, gostariam de ter duas ou mais despesas de vida) podem considerar emparelhar um verdadeiro instrumento de caixa com um fundo ou troca de títulos de curto prazo de alta qualidade. Fundo negociado. No entanto, os rendimentos dos fundos obrigacionistas de curto prazo não são sensivelmente maiores do que os que você ganharia em um veículo em dinheiro segurado pelo FDIC no momento, enquanto a sensibilidade da taxa de juros poderia prejudicar os principais valores do fundo de obrigações de curto prazo. Por essa razão, o dinheiro faz mais sentido para os investidores de curto prazo que não querem arriscar, mesmo as pequenas perdas do principal.
Metas: Renda, preservação do poder de compra, algum crescimento.
Investimentos apropriados: títulos de alta qualidade e fundos de obrigações, incluindo obrigações protegidas pela inflação; fundos equilibrados ou de alocação.
O balde dois é um componente maior do portfólio do que o primeiro, portanto, é melhor diversificado. Nos meus portfólios de modelo, reservei dois anos para o período de três a 10 anos de aposentadoria. Eu também pisei dois por nível de risco, começando com um fundo de títulos de curto prazo de alta qualidade, passando para um fundo de títulos intermediários e terminando com um fundo de alocação conservadora. Empreguei essa gradação de risco porque, no pior dos casos em que o aposentado necessitava de mais renda do que o que o banco poderia fornecer, ele ou ela poderia usar o fundo de obrigações de curto prazo no segundo depósito como reservas de próxima linha. Enquanto isso, a parte mais longa do balde dois (o fundo de alocação) será mais volátil, mas também oferece muito mais potencial de crescimento.
Para ajudar a rastrear os investimentos apropriados, usei o Premium Fund Screener da Morningstar. Eu procurei por fundos sem carga classificados como Bronze e acima daquela terra nas categorias de títulos da Morningstar e alocação conservadora e moderada. Para ajudar a livrar-me dos tipos de obrigações mais volumosos e de nicho, troquei fundos classificados como investimentos "básicos" pelos analistas de fundos da Morningstar. Os usuários premium podem clicar aqui para ver a saída da tela ou fazer seus próprios ajustes. Por exemplo, os investidores cujo invólucro primário de investimento é um IRA vão querer ignorar os títulos municipais incluídos na minha tela.
Observe que a lista geral tem uma ênfase de alta qualidade e é dominada por favoritos de longa data da Morningstar: fundos de bônus e alocação conservadora e moderada da Dodge & amp; Cox, Fidelity, T. Rowe Price e Vanguard. Mas a lista também inclui alguns nomes menos conhecidos, incluindo vários fundos de alocação de Manning & amp; Napier, bem como Mairs & amp; Power Balanced (MAPOX) e Greenspring (GRSPX). A parte "central" de nossa tela omitiu fundos de títulos do tipo nicho, como fundos de títulos de alto rendimento, multissetoriais e de mercados emergentes. Devido à sua maior volatilidade, eu incluiria esses tipos de fundos obrigacionistas no balde três. Minha tela, no entanto, cortou um tipo de fundo que eu considero válido para o segundo: títulos protegidos pela inflação. Eu usei o Índice de Valores Mobiliários de Curto Prazo Protegido por Inflação de Curto Prazo Vanguard (VTIPX) em minhas carteiras de fundo modelo e ETF.
Investimentos apropriados: Ações (incluindo EUA e não EUA), fundos de obrigações do tipo nicho, como mercados emergentes e de alto rendimento, coberturas de inflação de alta volatilidade, como commodities e imóveis.
O motor de crescimento do portfólio, o terceiro, é dominado por ações. As participações opcionais para investidores em busca de diversificação adicional incluem tipos de títulos de maior volatilidade (os fundos de títulos emergentes e mercados multissetoriais de alto rendimento, por exemplo), bem como hedges de inflação de volatilidade mais alta, como commodities, ouro e reais fundos imobiliários.
Para ajudar a desenterrar uma lista de candidatos fortes, eu também procurei fundos sem medalhas, mas desta vez eu os procurei entre as categorias de ações da Morningstar: fundos de ações (nacionais e estrangeiros) que nossos analistas classificam como essenciais, significando que eles São geralmente bem diversificados e cobrem uma ampla faixa do mercado. Usuários Premium podem clicar aqui para ver a lista completa. Ele inclui um forte complemento de fundos de índices - incluindo ofertas de participações acionárias de núcleo fino da Fidelity, Schwab e Vanguard, bem como fundos ativamente gerenciados de empresas como Artisan, Primecap e Oakmark.
Para o componente de renda fixa de risco mais alto / maior retorno dos portfólios do meu modelo, tenho me voltado para o Loomis Sayles Bond (LSBRX) porque ele oferece exposição completa a várias classes de ativos de renda fixa de nicho; Eu também gosto que a disciplina de valor de sua administração a mantenha fora daquelas áreas que estão parecendo espumosas. Fidelity Strategic Income (FSICX) é um fundo sólido com uma estratégia semelhante.
Uma Comparação: A Estratégia de Balde vs. Levantamentos Sistemáticos.
Existem muitas estratégias diferentes que podem ser usadas para gerar renda de aposentadoria, incluindo a estratégia de retirada sistemática e a estratégia de bucket. De acordo com um estudo de 2011, 75% dos consultores financeiros freqüentemente ou sempre usam uma estratégia de retirada sistemática e 38% freqüentemente ou sempre usam uma abordagem de segmentação baseada no tempo - ou estratégia de bucket. A leitura superior a 100% sugere que alguns consultores freqüentemente usam as duas abordagens com seus clientes.
Neste artigo, veremos as diferenças entre essas duas estratégias e examinaremos as vantagens ou desvantagens de usar uma das duas opções.
Comparando Estratégias.
As estratégias de bucket dividem os recursos em diferentes "buckets", dependendo do tempo restante até a retirada e do apetite de risco do cliente. Por exemplo, o primeiro segmento pode conter caixa e equivalentes de caixa necessários nos próximos cinco anos, enquanto o último intervalo pode conter ações mais arriscadas que não precisarão ser vendidas por uma década ou mais. Esses buckets podem ser reequilibrados a qualquer momento para refletir mudanças nos requisitos de renda ou tolerância a riscos. (Para mais, veja: Um Plano de Levantamento Sistemático funciona para você?)
Por outro lado, a abordagem de retirada sistemática agrupa todos os ativos de um cliente na mesma área e qualquer rendimento de requisito é subtraído do total. O portfólio totalmente diversificado do cliente é reequilibrado regularmente para levar em conta essas retiradas regulares ao longo do tempo. Muitas vezes, consultores financeiros acham essa estratégia mais fácil de executar, uma vez que há apenas uma meta de alocação de ativos a ser mantida e há saídas anuais previsíveis de 4% a 5%. (Para mais, veja: Por que a regra de aposentadoria de 4% não é mais segura.)
Diferenças Psicológicas.
Os consultores financeiros preferem usar a estratégia de retirada sistemática, já que é uma estratégia mais fácil de manter e mais previsível a longo prazo. Infelizmente, alguns clientes têm dificuldades com esses tipos de estratégias quando o mercado passa por uma forte retração ou correção. Eles podem ver o valor agregado da tendência da sua conta de aposentadoria menor e ficarem preocupados, o que pode levar à aversão ao risco e à tomada de decisões precárias. (Para mais, veja: Correto - cauteloso? Considere estes estoques de dividendos.)
As estratégias de caçamba são uma excelente maneira de aliviar essas preocupações. Como os investimentos de curto prazo são mantidos em caixa ou outros títulos líquidos, a mesma desaceleração do mercado só pode afetar os “buckets” de longo prazo com os quais os clientes podem estar menos preocupados, até que eles precisem das distribuições. Esses benefícios psicológicos podem, por sua vez, economizar quantias significativas de dinheiro evitando decisões erradas.
Essas tendências derivam das chamadas falácias mentais de contabilidade mental e vieses cognitivos que são comuns nas finanças. Por exemplo, as pessoas tendem a gastar mais com um cartão de crédito do que com dinheiro, apesar de gastar dinheiro em ambos os casos. Da mesma forma, os clientes podem ter exatamente a mesma quantia de dinheiro nos mesmos investimentos, mas segregar a conta em rótulos diferentes pode incentivá-los a assumir diferentes níveis de risco. (Para mais, veja: Finanças Comportamentais: Contabilidade Mental.)
Semelhanças de alocação.
O balde e as estratégias de retirada sistemáticas podem parecer abordagens muito diferentes na superfície, mas podem ser extremamente semelhantes quando se olha para as alocações e o desempenho do portfólio (independente das ações do cliente). De acordo com uma análise da Principal Financial Group, Inc. (PFG), os clientes podem se sentir mais seguros com uma estratégia de bucket, mas podem não oferecer benefícios financeiros além da estratégia de retirada sistemática, que é menos complicada de gerenciar. (Para mais, veja: Quanto os aposentados devem retirar das contas?)
As estratégias de bucket geralmente produzem alocações de ativos substancialmente semelhantes à estratégia de retirada sistemática, embora diferentes estratégias de alocação de portfólio de buckets possam ser usadas em diferentes casos. Por exemplo, um cliente pode ter 60% de seus ativos em dinheiro e títulos de curto prazo, seus primeiros pares de ativos e 40% de seus ativos em ações mais arriscadas e obrigações de alto rendimento em seus segundos grupos, o que é muito semelhante aos 60 / 40 alocação sistemática.
Em ambos os casos, a chave para os consultores financeiros é garantir que a alocação de ativos seja ideal para o cliente individual. Aqueles dispostos a assumir mais riscos serão mais fortemente ponderados em ações, enquanto aqueles menos dispostos a assumir riscos podem ser mais fortemente ponderados em títulos, anuidades ou equivalentes de caixa. Obviamente, o horizonte de tempo do cliente também desempenha um papel importante no estabelecimento desses mesmos parâmetros - seja no bucket ou em um portfólio. (Para mais, veja: Estratégias para Retirada de Renda de Aposentadoria.)
Desafios de Implementação.
A estratégia do balde tem sido muito bem-sucedida em termos de benefícios psicológicos para os clientes, mas há alguns desafios com a implementação. Em geral, há uma falta de ferramentas padronizadas para calcular as alocações nos buckets. Existem alguns frameworks que são usados em toda a indústria para ajudar a guiar sua criação, mas não há padrões de ouro estabelecidos que todos esperam que tornem as coisas mais simples. (Para mais informações, consulte: Gerenciando retiradas de contas de aposentadoria.)
O software de relatórios de portfólio também pode ter problemas com uma estratégia de bucket, já que eles geralmente relatam investimentos em agregação ou por conta. Embora a configuração de contas separadas para cada bucket possa funcionar em alguns casos, os custos podem ser muito altos e algumas misturas de contas de aposentadoria e tributáveis podem criar dores de cabeça para os consultores. O reequilíbrio também pode representar um desafio sem as ferramentas certas para garantir alocações adequadas. (Para mais, veja: Gerenciando Renda Durante a Aposentadoria.)
The Bottom Line.
A estratégia de buckets e a estratégia de retirada sistemática são semelhantes na teoria, já que as alocações de ativos tendem a ser muito semelhantes entre as duas opções. Dito isso, há uma diferença muito real entre as duas estratégias na prática, graças aos efeitos das falácias locais e dos vieses cognitivos nos clientes. Os clientes geralmente se sentem mais à vontade com o declínio do mercado e o risco apropriado de usar baldes em comparação com as estratégias sistemáticas tradicionais. Para os consultores financeiros, a decisão fundamental a ser tomada é se os custos e as complexidades adicionais associados à estratégia de buckets valem os benefícios psicológicos para os clientes. Isso pode depender de vários fatores, como a aversão histórica ao risco do cliente e o conforto do próprio consultor em manter esses tipos de portfólios. No final, ambas as estratégias têm seus próprios benefícios e desvantagens que devem ser consideradas antes da implementação. (Para mais, veja: Estratégias de Retirada de Portfólio para Down Markets.)
Como gerenciar o fluxo de caixa na aposentadoria.
Maneiras inteligentes de ajudar a tornar o gerenciamento de suas finanças mais fácil, mais eficiente e menos dispendioso.
Vivendo em aposentadoria 401 (k) anuidades CDs Cash Management IRA.
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Estratégias para gerenciar o fluxo de caixa.
✔ Configure depósito direto ou remoto.
✔ Bucket cash para diferentes necessidades.
✔ Consolidar com um provedor.
Seja qual for o tamanho do seu ninho de ovos, a aposentadoria provavelmente significará grandes mudanças em sua vida financeira. Fontes de renda podem mudar, assim como as despesas. E as prioridades financeiras geralmente mudam à medida que você passa da poupança para a aposentadoria para a geração de renda a partir de sua poupança para a aposentadoria que se obtém.
"A aposentadoria é um marco e uma boa oportunidade para começar de novo", diz Ralph Poirier, vice-presidente de gestão de caixa da Fidelity Investments. A abordagem limpa, diz ele, tem o potencial de tornar mais fácil, mais eficiente e mais barato lidar com as finanças, se você puder consolidar as contas e reduzir as taxas.
Gerenciando sua renda de aposentadoria.
Para começar, considere as maneiras pelas quais a aposentadoria pode mudar o fluxo de caixa. Seu salário semanal ou quinzenal pode ser substituído por receitas de várias fontes, incluindo benefícios do Seguro Social, distribuições de pensão e pagamentos de anuidades. Se você tem 70 anos ou mais, será exigido que você faça distribuições mínimas de seus planos de aposentadoria [401 (k), 403 (b), IRAs, etc.]. Alguns aposentados podem até gerar renda com empregos de meio período ou vendas de ativos.
Tudo isso significa que o dinheiro está chegando em quantidades variáveis em horários muito diferentes - muito provavelmente na forma de um cheque. Para gerenciar essas fontes de receita com eficiência, você pode configurar serviços de depósito direto ou usar uma instituição financeira que ofereça depósito remoto, o que significa que você pode fazer login no seu computador e digitalizar ou tirar uma foto de um cheque com um smartphone.
Os padrões de gastos provavelmente também mudarão, refletindo tanto seu novo estilo de vida quanto suas responsabilidades financeiras. Quando você se aposenta, muitas vezes nada está sendo retido para impostos estaduais e federais, então você pode ser responsável por quaisquer impostos estimados trimestrais. Da mesma forma, a maioria dos aposentados geralmente tem que pagar assistência médica e outros prêmios de seguro diretamente à seguradora (s). Alguns aposentados também podem achar que estão viajando mais ou vivendo em residências duplas. Todas essas situações podem tornar a fatura mensal ainda mais complicada.
"Faz sentido simplificar e considerar novas opções, dada a sua mudança de estilo de vida", observa Poirier. Isso pode incluir o aproveitamento das ferramentas de gerenciamento financeiro do dia-a-dia por telefone, na Web ou por meio de um dispositivo móvel. Hoje em dia, a tecnologia facilita que as pessoas gerenciem com eficácia suas transações financeiras regulares de qualquer lugar. Isso pode eliminar as preocupações sobre o pagamento da fatura da hipoteca, não importa onde você esteja.
Considere uma abordagem de balde.
Em qualquer momento de sua aposentadoria, seus fluxos de renda podem estar produzindo mais dinheiro do que você está gastando. Nesse caso, pense em como continuar a investir esse fluxo de caixa excedente para ajudar a atender às necessidades de liquidez de curto prazo e às necessidades de longo prazo de renda e crescimento. Ao investir, certifique-se de fazer liquidez - com que rapidez você precisa ter acesso ao seu dinheiro - uma consideração central. Em geral, quanto mais confortável você estiver com o risco (por razões de horizonte de investimento e tolerância ao risco), maior o nível de risco - e retorno potencial - que você pode se dar ao luxo de buscar.
Uma abordagem a considerar é distribuir dinheiro para diferentes necessidades de curto e longo prazo, como despesas de subsistência, metas de curto prazo e emergências. Aqui estão algumas maneiras de implementar cada um:
Despesas de moradia: você deseja ter uma parte de sua poupança facilmente acessível e líquida para pagar as despesas diárias, como mantimentos, contas de serviços públicos e prêmios de seguro. Para essas necessidades, você pode considerar a possibilidade de manter caixa ou equivalentes de caixa investidos em investimentos de baixo risco e altamente líquidos, como fundos do mercado monetário * ou títulos do Tesouro de curto prazo.
Metas de poupança de curto prazo: Se você tem metas de poupança de curto prazo, como compra de carro ou férias de sonho, talvez queira investir em veículos de baixo risco, como títulos do Tesouro e com seguro FDIC, com vencimentos que correspondem a a data em que você precisa do dinheiro.
Emergências: Você deve rever a adequação do seu fundo de emergência, ou configurar um, se você ainda não o fez, mantendo até seis meses de despesas para eventos inesperados, como um telhado que precisa ser substituído ou outra conta pesada que você fez não antecipar. No entanto, um tamanho não serve para todos. Você precisará levar em conta suas despesas, responsabilidades e outras circunstâncias individuais, a fim de determinar um valor em dólares que atenda às suas necessidades. Considere investir esse dinheiro em uma combinação de contas altamente líquidas, como fundos do mercado monetário, e opções menos líquidas, como CDs ou fundos de bônus conservadores.
Como amarrar tudo junto.
A chave é ter certeza de que seu dinheiro pode ser facilmente acessado, movimentado e investido de acordo com suas necessidades, e, idealmente, para fazê-lo de uma forma que mitiga as taxas globais. Algumas pessoas optam por consolidar, colocando todos os seus fundos em um grupo de contas com um único provedor para que o dinheiro possa ser transferido facilmente de uma conta para outra. Por exemplo, você pode ter uma conta de verificação básica ou de corretagem para pagar as contas com uma variedade de opções eletrônicas, incluindo pagamentos móveis ou pela Web, transferência eletrônica de fundos, depósito móvel de cheques ou serviços semelhantes.
Procure um provedor que ofereça opções para transferir dinheiro facilmente de suas contas de aposentadoria, como IRAs, para sua conta de caixa. Algumas empresas oferecem métodos de retirada periódicos para que você possa coletar ativos de aposentadoria ou ganhos em um cronograma que atenda às suas necessidades. Levantamentos periódicos ajudam você a criar um fluxo de renda "just-in-time" e permitir que os ativos restantes produzam ganhos em potencial até que você precise de mais dinheiro. Se você está gastando menos do que o esperado, considere configurar o acesso a um sistema de varredura que reinveste automaticamente o excesso de caixa.
Procure atenuar as taxas e aumentar a eficiência.
Os aposentados podem criar um tipo similar de rede financeira ao vincular contas em diferentes bancos e corretoras. Isso pode exigir um pouco mais de esforço e pode haver algumas taxas adicionais envolvidas. Seja qual for a abordagem adotada, é importante escolher instituições financeiras confiáveis que forneçam os recursos necessários para tornar suas finanças de aposentadoria fáceis de gerenciar, acessíveis e flexíveis.
Considere uma conta que oferece:
Depósito direto grátis Depósito móvel Acesso on-line Cheques gratuitos Um caixa eletrônico ou cartão de débito "sem taxa" Serviços gratuitos de transferência A capacidade de falar com um representante por telefone ou pessoalmente.
Se a cobertura do FDIC for importante para você, certifique-se de que suas contas em dinheiro não excedam o máximo coberto pela Corporação Federal de Seguro de Depósito, que garante contas bancárias individuais de até US $ 250.000 por instituição.
Certifique-se de ter uma imagem clara de suas finanças.
Finalmente, o sistema de gerenciamento de caixa de aposentadoria que você cria com seus provedores deve oferecer uma visão abrangente de suas finanças. Ser capaz de acessar relatórios concisos e atualizados sobre seus saldos de caixa, transações e ativos é um requisito básico e pode ajudar a evitar surpresas desagradáveis de fluxo de caixa.
Colocar um bom sistema de gerenciamento de caixa agora pode compensar no futuro, diz Poirier. Por exemplo, pode tornar mais fácil para você lidar com suas finanças à medida que envelhece. Certifique-se de registrar os detalhes, como depósitos diretos e programações de transferências automáticas, por isso, se você não conseguir acessar sua (s) conta (s), um cônjuge devidamente autorizado ou terceiro pode fazer alterações conforme necessário.
Tirar um tempo para pensar sobre os "e se" da gestão futura de caixa também significa que você pode tomar decisões sobre como usar seus recursos financeiros durante uma aposentadoria que pode durar 30 anos ou mais.
Arquivos do Tópico: Dr. David Eifrig.
& # 8220; Apagar números de série do governo & # 8221; e Eifrig & # 8217; s & # 8220; Fedcoin & # 8221; Pitch.
Alguns leitores da Gumshoe de olhos ágeis enviaram o último anúncio do Dr. David Eifrig para nós no fim de semana & # 8212; ele está lançando sua newsletter do Milionário da Aposentadoria, que é um nível de entrada & # 8220; & # 8221; oferta de Stansberry que inclui dicas de aposentadoria e dicas de saúde que economizam dinheiro, bem como idéias de investimento. Tende a não ser agressivo ou [& hellip;]
Arquivo Sexta-Feira: O Terceiro Mais Importante Metal de Base Está Prestes a Rally & # 8221;
Esta semana um arremesso de Matt Badiali me levou a pensar "# 8212; ele veio como um artigo gratuito com um pequeno & # 8220; cross-selling & # 8221; passo de outra publicação Stansberry, aposentadoria milionário, e soou um pouco familiar & # 8230; então eu pensei que nós começaríamos com isso hoje e veríamos onde isso nos levaria. A introdução de David [& hellip;]
"Em 16 de setembro, cerca de 100 bilhões de dólares poderiam começar a fluir para um setor do mercado".
O mais recente anúncio do Dr. David Eifrig para o seu serviço de Inteligência de Renda (publicado pela Stansberry) faz parecer que há algo secreto e surpreendente que irá impulsionar o seu portfólio & # 8230; e está acontecendo imediatamente e em uma data específica (16 de setembro). Então o que é? Aqui está a introdução do anúncio: "No ano passado, dois de [& hellip;]
Respondido: "Como lucrar com as torres de celular sem problemas ... & # 8221; (Dr. David Eifrig)
O texto a seguir foi publicado originalmente em 10 de novembro e não foi atualizado nem revisado. O anúncio promocional abordado está sendo circulado novamente hoje com um tom ligeiramente diferente sobre royalties de celulares, mas o saldo do anúncio (e da companhia provocada) está praticamente inalterado. & # 8212; de 11/10/14 e # 8212; Dr. David Eifrig está divulgando algo que [& hellip;]
& # 8220; Ele será o & # 8216; Apple & # 8217; de terapia de câncer nos próximos 20 anos. & # 8221;
A imunoterapia para o câncer tem sido notícia nos últimos anos, com várias drogas causando impacto nos piores tipos de câncer e dando uma esperança real para o avanço futuro. # 8212; Não é uma coisa pequena para uma estratégia médica básica que tem sido testada e ajustada por 125 anos agora por pessoas que seguem em [& hellip;]
& # 8220; Entre no & # 8216; Térreo & # 8217; do próximo grande negócio de royalties da América & # 8221;
É como o pessoal da Stansberry sabe o que agrada ao seu bairro amigável Stock Gumshoe & # 8230; e eles simplesmente não conseguem o suficiente da nossa cobertura. Toda vez que eu me viro ultimamente, eles estão provocando e promovendo um tipo diferente de direitos autorais & # 8220; royalty & # 8221; empresa. E eu me ama alguns royalties. As empresas de royalties são bem compreendidas pela maioria dos investidores & # 8212; [& hellip;]
& # 8220; Diga estes 5 & # 8216; Magia & # 8217; Palavras para o seu banco local - e você pode ir embora com um punhado de prata & # 8221;
Estamos re-editando esta peça porque continua sendo uma das explicações mais solicitadas no site da Stock Gumshoe. O que segue abaixo foi originalmente publicado em meados de 2012, foi atualizado para a mudança nos valores de prata, mas de outra forma permanece inalterado. O Dr. David Eifrig, do boletim de milionário da aposentadoria de Stansberry, tem nos provocado [& hellip;]
Whadda nós amamos? Promessas ridículas!
Bem, e nós também amamos você! # 8212; claro. Só queria ter certeza de que você sabe disso neste lindo Dia dos Namorados. Somos inundados todos os dias com anúncios por e-mail que nossos fiéis leitores nos encaminham, e agradecemos cada um deles. # 8212; Queremos saber quem está prometendo a você 1.000% de retorno ou quem é o responsável por isso [& hellip;]
Como você pode impedir que a minoria mais preguiçosa da América arruíne o NOSSO país? & # 8221;
Antes de eu entrar nessa minoria mais preguiçosa & # 8221; pouco, eu queria lançar alguns comentários e algumas reflexões sobre algumas ações que eu sigo de perto: se você não acha que o mundo está indo para o inferno em uma bolsa de mão, e você acha que commodities em geral vai segurar razoavelmente bem (o que [& hellip;]
Trader de aposentadoria.
Boletim comercial ativo, tende a se concentrar em comércios de renda e opções.
Você pode ganhar US $ 720 em 24 horas com a "Oferta de padrinho" & # 8221;
Isso nunca fica chato. Toda vez que a coisa parece ficar um pouco seca aqui no QG de Gumshoe, e o reservatório de provocações hypetastic mergulha um pouco abaixo do tubo de entrada & # 8230; bem, a inundação vem de novo, regular como as chuvas (se não tão sazonais). É assim que tem sido por mil teaser [& hellip;]
Qual é o & # 8220; Gov & # 8217; t. Emitido 1965 Treasure Map & # 8221; & # 8212; Você pode encontrar "Treasure Bags" # 8221; em 776 cidades?
Como você pode encontrar sacos de tesouros localizados em 776 cidades de todo o país? Esse é o tom do Milionário da Aposentadoria de Stansberry & # 038; Associados & # 8212; o anúncio, que é um daqueles bons ol & # 8217; anúncios em vídeo que não vinculam a uma versão de texto, inclusive incluem um "mapa do tesouro" & # 8221; dessas cidades ao redor do [& hellip;]
Você pode realmente comprar prata por US $ 2,08?
Se você está trilhando as pranchas no bom e velho Gumshoe Theater of Oddities por mais de alguns meses, este teaser de prata pode soar familiar para você: "Como comprar o governo dos EUA criou prata por US $ 2,08 & # 8221; A provocação é uma tentativa de conseguir que você se inscreva para o Milionário da aposentadoria do Dr. David Eifrig [& hellip;]
& # 8220; & # 8216; Hackear & # 8217; o mercado de ações & # 8221; Com o seu código de 18 dígitos!
O Dr. David Eifrig é um dos redatores / editores da Stansberry, e há alguns anos ele publica a newsletter do Milionário da Aposentadoria que parece ser amplamente focada em maneiras de obter descontos especiais e descontos como aposentados & # 8230; bem como um pouco de comentários financeiros e idéias, eu disse (eu [& hellip;]
Qual é o & # 8220; Algoritmo Gun & # 8221; & # 8230; e pode realmente fazer você 1.000%?
O Dr. David Eifrig, que escrevi uma ou duas vezes antes, afastou-se de seus tópicos usuais do Milionário da Aposentadoria para escrever sobre um estoque individual & # 8212; bem, nos provoque sobre um estoque, de qualquer maneira. Se você se inscrever no boletim informativo do bom médico para saber mais sobre suas brindes de aposentadoria e estratégias de poupança preferidas, ele [& hellip;]
Milionário da aposentadoria.
Cobertura de questões de aposentadoria, descontos e ofertas e estratégias e conceitos de investimento. Não se concentra apenas em ser uma carta de escolha de investimento, mas faz recomendações.
& # 8220; Como comprar US Backed Silver do governo por US $ 1,25 e obter um empréstimo de aposentadoria gratuito & # 8221;
Este anúncio soa um pouco como um álbum muito popular que analisamos há alguns meses atrás & # 8212; então, era para $ 1 & ldquo; Silver Shots & rdquo ;, e era um teaser para um comércio de derivativos alavancado em futuros de prata (ou, em termos mais claros, era para opções de compra a longo prazo no SLV ETF). Se você [& hellip;]
Carta de 12% (extinta)
Boletim mensal que se concentra em ações de alto dividendo e investimentos semelhantes. (Anteriormente editado por Tom Dyson, que saiu para fundar as publicações da Carta de Palm Beach com Mark Ford) Esta carta foi incorporada na carta de Inteligência de Renda de Stansberry, editada pelo Dr. David Eifrig.
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Abordagem de balde para distribuição de aposentadoria.
A criação de contêineres separados para economia oferece controle e previsibilidade na aposentadoria.
Mais artigos.
Ao contrário das estratégias tradicionais de poupança para a aposentadoria, a abordagem do grupo concentra-se na renda que você precisará na aposentadoria, em vez das economias que acumulará. Ao estabelecer contêineres separados de investimentos para ajudá-lo em cada estágio da aposentadoria, você mantém um melhor controle de sua renda e estará preparado para enfrentar um mercado em baixa. Criar e manter buckets requer mais tempo e esforço, o que pode ser uma bênção e uma maldição.
Taxa de Retirada Segura vs. Baldes
Poupança de aposentadoria tradicionalmente significa acumular uma quantia de dinheiro e investir todo o montante de tal forma que equilibra segurança e retornos. Então, na aposentadoria, o investidor retira uma pequena porcentagem da quantia a cada ano, ou a "taxa de saque seguro" - uma quantia, geralmente em torno de 4% de todo o investimento, que os especialistas preveem ser segura de retirar sem arriscar o aposentado ficará sem dinheiro. A abordagem do balde transforma essa idéia em sua cabeça calculando a renda que o aposentado precisará na aposentadoria e depois preenchendo vários "baldes" conceituais de dinheiro, um para cada estágio de aposentadoria, que o aposentado tem liberdade para sacar.
Em vez de pensar em uma carteira de investimentos como um grande montante fixo, um investidor que usa a estratégia de depósito dividirá em três ou mais baldes. O primeiro balde cobre as despesas de curto prazo para levar o aposentado aos primeiros dois a cinco anos de aposentadoria. Esse segmento incluirá investimentos seguros, como dinheiro e títulos de curto prazo, que são relativamente imunes à volatilidade do mercado. O segundo balde fornecerá despesas de subsistência depois que o primeiro balde for esgotado para que o aposentado passe do décimo ao décimo quinto ano de aposentadoria; incluirá investimentos um pouco mais agressivos do que o primeiro, como títulos de prazo intermediário. O terceiro balde será formado principalmente por ações para proporcionar crescimento e renda para os anos restantes de aposentadoria.
Vantagens
Concentrando-se em encher os baldes com uma quantia definida de dinheiro, você sabe e pode controlar quanta renda deve esperar na aposentadoria, em vez de simplesmente tirar 4% dos ativos que acabar no final de sua carreira. Além disso, os baldes proporcionam paz de espírito. Imagine que uma pessoa se aposentou em 2008 e imediatamente viu o valor de seu ovo despencar por causa da crise financeira. Ela pode hesitar em assumir 4% de um portfólio em declínio, ou pode até entrar em pânico e vender suas ações, prejudicando irremediavelmente seu estilo de vida de aposentadoria. Se ela usasse uma abordagem de balde em vez disso, ela poderia ficar descansada sabendo que ela tinha dinheiro suficiente no primeiro balde para levá-la através de dois a cinco anos de um mercado de urso.
Tempo e Custo
Estabelecer baldes de aposentadoria pode ser complicado; some strategies are so involved that they require a financial adviser, according to "Kiplinger" magazine. Juggling multiple accounts and multiple investments can also result in higher costs that don't make sense for portfolios that are less than $250,000 or even $1 million. However, "Forbes" magazine notes that the increased time commitment can be a blessing if it encourages investors to check in on their portfolios more regularly.
How Near-Retirees Can Ride Out Market Volatility.
Retirement is a joyous occasion for most people. You’re done with work and you can do what you want. Even if this involves some type of work, it’s on your terms. However, the financial side of retirement can be stressful even under the best scenarios.
With the stock market hitting a bumpy patch, some folks nearing retirement might be wondering if we are looking at a repeat of 2008 all over again. While these concerns are understandable, both investing and retirement are long-term propositions. Ideally, those near retirement have built the inevitable bear market into their projections and their investment strategy. (For more, see: How Retirees Should Prepare for a Rate Hike. )
Remember the Financial Crisis.
Market declines such as the one in 2008 when the S&P 500 Index fell 37% are frightening and unnerving even for experienced investors and financial advisors. The financial press was filled with countless stories of investors panicking and selling out of their equity holdings at or near the bottom of the market. Many of these folks were nearing retirement.
Imagine realizing huge losses on your nest egg portfolio and then sitting on the sidelines for some or all of the torrid stock market rally that ensued off the March 2009 lows. Not only did these people realize large losses, in many cases they never gave their portfolio a chance to recover. They doomed themselves to a reduced standard of living or at least to being forced to work for a number of additional years before retiring. Fear can be a powerful force in a bear market.
This is not to say that if your portfolio is a bit more risky than you are comfortable with or than what your financial plan calls for that it is not appropriate to make adjustments. I am talking about panic selling. Thankfully, there haven't yet been a lot of reports of this with the current market turmoil. (For related reading, see: How Did Moral Hazard Impact the Financial Crisis of 2007-2008? )
A Bucket Strategy.
Christine Benz of Morningstar — among others — is an advocate of the bucket approach to allocating assets in retirement. While this can have a number of variations, essentially under this strategy retirees would have three or more portfolio buckets based on risk.
One bucket would contain cash or ultra-low risk, liquid investments. The purpose of this bucket is to hold say one to three years (or more) of assets equal to the amount you would need to withdraw from accounts that would be the source of retirement income. The reasoning is that this bucket would be there to prevent your needing to dip into your more risky investments at the bottom of the market.
The next bucket would hold investments with a bit more risk than the first bucket. This might include bonds, bond funds, some low risk alternative investments and perhaps even some lower risk equity investments. This is not the “swing for the fences” portion of the portfolio (I’m not sure that retirees should even have one). Rather this is the place to chase a bit more income and growth with a degree of stability. Over time this would be the source of funds to replenish the first bucket.
The most risky bucket will contain stocks and perhaps aggressive fixed income strategies such as junk bonds. The goal here is long-term growth and this portion of the portfolio will need to be rebalanced, especially after a run-up in the market to ensure that it is not too equity-heavy. (For more, see: Your Retirement Portfolio: Diversification and Alternatives. )
Plan for Volatility.
Bear markets are normal and market volatility is here to stay. There is no way around this, so those nearing retirement — and certainly investors who are retired — need to plan for this. Financial advisors can play a critical role for their clients by designing portfolios and strategies that reflect their client’s risk tolerance and goals at this stage of life. Moreover, the focus should be on “all-weather” portfolios that can be maintained with little or no adjustment through all market periods.
Since 1900, the S&P 500 Index has seen 35 dips of 10% or more. The average recovery time from these declines has been 10 months. This is normal stuff — don’t panic.
Use Lower Stock Prices to Your Advantage.
The recent stock market declines might have caused the value of accounts such as a client’s traditional IRA to drop in value. For clients who have an interest in converting some or all of their traditional IRA to a Roth, the reduced value of these accounts creates an opportunity to do a conversion for a lesser amount and incur a lower income tax liability than when valuations are higher.
Market timing is rarely a good idea and it certainly isn’t when doing Roth conversions. However, the rules provide for a do-over if the market continues to drop. The IRS allows you to recharacterize a Roth conversion up until Oct. 15 of the year following the conversion. So if the market were to fall, you could do this and then re-do the conversion at still lower valuations, incurring an even smaller tax hit. (For more, see: Top Strategies for Tax-Free Roth IRA Conversions. )
Doing a Roth conversion also lessens or eliminates the amount of the annual required minimum distributions in the traditional IRA account. This can have value from a planning perspective for many years down the road for pre-retirees.
Another opportunity that comes with lower stock prices is tax loss harvesting. The drop in share prices might have created some losses in your taxable accounts and this is a good time for you and your financial advisor to review your portfolio and determine if realizing some of these losses makes sense in the context of your overall situation.
As a trusted advisor, your clients look to you for not only guidance but also to be the voice of reason. Your clients nearing retirement are especially nervous. Will their plans be ruined by a further market decline? Explain to them that this is normal and their plan assumes market declines that will happened from time to time.
The Bottom Line.
Market declines and corrections are normal. Clients nearing retirement need the guidance of their financial advisor most of all in periods of market turbulence. Now is the time to show them how valuable your advice is to them and their future. (For more, see: 3 Reasons to Ignore Market Volatility. )
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